പല നിക്ഷേപകർ ഇപ്പോൾ എന്ത് ബോണ്ടുകൾ വാങ്ങാമെന്ന് ആശ്ചര്യപ്പെടുന്നു. നിക്ഷേപങ്ങളുടെ ബാങ്കിംഗ് നിരക്കിനെ അപേക്ഷിച്ച് ബോണ്ട് മാർക്കറ്റ് ആകർഷകമായി കാണപ്പെടുന്നു. തീർച്ചയായും, നിങ്ങൾക്ക് കൂടുതൽ നേടാൻ കഴിയുന്ന സെക്യൂരിറ്റികളിൽ, പക്ഷേ ഇതിനായി നിങ്ങൾ ചില സങ്കീർണതകളിൽ മുൻകൂട്ടി കണ്ടെത്തേണ്ടതുണ്ട്.
ബോണ്ട് മാർക്കറ്റ്: ലാഭത്തിന്റെ അപകടസാധ്യത
വാസ്തവത്തിൽ, ഏത് ബോണ്ടുകൾ കൂടുതൽ ലാഭകരമല്ല, ഇല്ല. കാരണം, ഇത്തരത്തിലുള്ള സെക്യൂരിറ്റികള് അടുക്കുന്നതിനും, ഉദാഹരണത്തിന്, കാലാവധി പൂർത്തിയാകുന്നതിലൂടെ, ഇത് "ടോപ്പ്" എന്ന് തീരുമാനിക്കുക അസാധ്യമാണ്, അത് "മികച്ചത്" എന്ന് തീരുമാനിക്കുക, അവർ അവ വാങ്ങരുത് എന്നാണ്.ബോണ്ട് മാർക്കറ്റിൽ, ഏതൊരു നിക്ഷേപകനും ഏറ്റവും ഗുരുതരമായ ഭീഷണി ഒരു സ്ഥിരസ്ഥിതി ഇഷ്യു ചെയ്യുന്നയാളാണ്, അതായത് കടക്കാരന് പണം നൽകാൻ കഴിയാത്ത സാഹചര്യം. ഈ സാഹചര്യത്തിൽ, ശതമാനം പൂജ്യമായി മാറുന്നതിന്റെ ഫലമായി ബോണ്ടുകൾ അല്ലെങ്കിൽ എല്ലാ ചെലവുകളും പുന ruct സംഘടിപ്പിക്കുകയും ചെയ്യുക, പക്വത ഏതാണ്ട് അനന്തമാണ്. കടക്കാരന്റെ പൂർണ്ണ പാപ്പരത്തേക്കാൾ അവസാനമല്ല ...
വിശ്വാസ്യതയുടെ റേറ്റിംഗ് അനുസരിച്ച്, ബോണ്ടുകൾ ഇനിപ്പറയുന്ന രീതിയിൽ നിർമ്മിക്കുന്നു. ഒരുതരം റഫറബിളിന്റെ ഒരു ബെഞ്ച്മാർക്ക്, ഒരുതരം റഫറൻസ് പോയിന്റ്, ഹ്രസ്വകാല സർക്കാർ ബോണ്ടുകൾ എന്ന് വിളിക്കുന്നത് പതിവാണ്. തീർച്ചയായും, പലരും പോഷിപ്പിക്കുകയും അമേരിക്കയുടെ കടത്തിന്റെ അളവ് പോലും വിളിക്കുകയും ചെയ്യും. എന്നിരുന്നാലും, മറുപടിയായി, ഫെഡറൽ റിസർവ് സിസ്റ്റത്തിന്റെ മുൻ തല, ഫെഡറൽ റിസർവ് സിസ്റ്റത്തിന്റെ മുൻ തല പ്രകടിപ്പിച്ച്, "അങ്ങേയറ്റത്തെ സന്ദർഭത്തിൽ അവർ അച്ചടിക്കും."
അടുത്ത സംസ്ഥാന ഇഷ്യു ചെയ്യുന്നവർ, വികസിത രാജ്യങ്ങൾ. അവർക്ക് ആവശ്യമില്ലെങ്കിലും 25-50 വർഷം ലാഭിക്കപ്പെടുന്നവരിൽ നിന്നും ലാഭവിഹിതം നൽകുന്നവരിൽ നിന്നും അവർക്ക് ഏറ്റവും വിശ്വസനീയമായ കോർപ്പറേഷനുകൾ. അപ്പോൾ മറ്റെല്ലാവരും, ഒരു റേറ്റിംഗ് ഉപയോഗിച്ച് പൂർണ്ണമായും നിക്ഷേപമല്ല, മറിച്ച് ulate ഹക്കച്ചവടമാണ്. ഒരു ലിസ്റ്റ് അടയ്ക്കുക വിലകുറഞ്ഞ മാലിന്യ ബോണ്ടുകൾ, നിക്ഷേപകൻ ഭാഗ്യവാനാണെങ്കിൽ നിങ്ങൾക്ക് വളരെയധികം നേടാനാകുന്നവർ, ഇഷ്യു ചെയ്യുന്നയാൾ നൽകും.
ചിത്രം, റഷ്യൻ ആഭ്യന്തര ബോണ്ട് മാര്ക്കറ്റിലും കൃത്യമായി കാണപ്പെടുന്നു. ഓഫ്സ്, സർക്കാർ പേപ്പറുകൾ ഉണ്ട്. പിന്നെ മുനിസിപ്പൽ. അവർ ഫെഡറലിൽ നിന്ന് അൽപ്പം വ്യത്യാസപ്പെട്ടിരിക്കുന്നു. ഉദാഹരണത്തിന്, ഇത് സംഭവിക്കുന്നത് സാധ്യമല്ല, ഉദാഹരണത്തിന്, മോസ്കോ അല്ലെങ്കിൽ സെന്റ് പീറ്റേഴ്സ്ബർഗ് പാപ്പരെ പ്രഖ്യാപിക്കും. തീർച്ചയായും, അങ്ങേയറ്റത്തെ സന്ദർഭങ്ങളിൽ, ധന മന്ത്രാലയം സെക്യൂരിറ്റികളുടെ ഉടമകൾക്ക് എങ്ങനെയെങ്കിലും കടം കൊടുക്കും.
ഏറ്റവും വലിയ കോർപ്പറേഷനുകൾ വിശ്വാസ്യതയുടെ നിലവാരത്തിന് താഴെയാണ് പിന്തുടരുന്നത്, ഇത് സംസ്ഥാനവുമായി ബന്ധപ്പെട്ട റോസ്നെറ്റ്, ട്രാൻസ്നെഫ്, ഗാസ്പ്രോം, എസ്ബെർബാങ്ക് തുടങ്ങിയവയുമായി ബന്ധപ്പെട്ടിരിക്കുന്നു. ലുക്കോയിൽ, സർഗട്ട്നെഫ്ടെഗസ് തുടങ്ങിയ വലിയ സ്വകാര്യ കമ്പനികൾ.
പട്ടികയുടെ അവസാനം - കമ്പോളത്തിൽ പ്രവേശിച്ച യുവ കമ്പനികൾ ബാങ്ക് അവർക്ക് നൽകുന്നതിനേക്കാൾ വിലകുറഞ്ഞ പണം എടുക്കാൻ പണം എടുക്കും.
മറ്റെന്താണ് നിക്ഷേപകനെ ഭീഷണിപ്പെടുത്തുന്നത്
ഒരു സ്ഥിരസ്ഥിതിയുടെ സാധ്യതയ്ക്ക് പുറമേ, നിക്ഷേപകരെ സമാധാനപരമായി ഉറങ്ങാൻ അനുവദിക്കാത്തതിനേക്കാൾ, ചെറിയ ഉറക്കമില്ലായ്മ പോലെ അത്ര ശ്രദ്ധേയമല്ല. എല്ലാ പണത്തിലും അവ നഷ്ടപ്പെടുന്നില്ല, പക്ഷേ അവർക്ക് അവരുടെ പങ്ക് നിർണ്ണയിക്കാൻ കഴിയും. ഇത് പണപ്പെരുപ്പവും മൂല്യത്തകർച്ചയും കണക്കാക്കും.
നിക്ഷേപകർ പണം നിക്ഷേപിക്കുന്നു, ഒരു ചട്ടം പോലെ, കലയോടുള്ള സ്നേഹത്തിൽ നിന്നല്ല, സമ്പാദിക്കാൻ. യഥാർത്ഥത്തിൽ എന്താണ് ഗുണിക്കുക. സമ്പദ്വ്യവസ്ഥയുടെ കാഴ്ചപ്പാടിൽ ഇതിൽ ഏറ്റവും ലളിതമായ അർത്ഥമുണ്ട്. ഇപ്പോൾ ഒരു വ്യക്തിക്ക് ഇപ്പോൾ പണം ചെലവഴിക്കാതിരിക്കാൻ സമ്മതിക്കുന്നു, കുറച്ചുനേരം കാത്തിരിക്കാൻ അവൻ തയ്യാറാകും, ഒരു ശതമാനമായി നഷ്ടപരിഹാരം ലഭിക്കുമെന്ന് അവൻ പ്രതീക്ഷിക്കുന്നു.
എന്നിരുന്നാലും, യാഥാർത്ഥ്യത്തിൽ, വളർച്ചയ്ക്ക് നൽകിയ പണം മാത്രമല്ല, വളരുക. അതേസമയം, പണപ്പെരുപ്പം സമാന്തരമായി. ഒരേ ബോണ്ടുകളിലെ നിക്ഷേപങ്ങൾക്ക് ഒരു ബദലായി വാങ്ങാവുന്നതും കൂടുതൽ ചെലവേറിയതുമാണ്. തൽഫലമായി, ഈ ഏറ്റവും ശതമാനം ഡെപ്പോസിറ്റ് അല്ലെങ്കിൽ ബോണ്ടുകൾ സ്വീകരിച്ച വരുമാനം കുറയുന്നു, എല്ലാവരേയും വ്യത്യസ്ത രീതികളിൽ പരിഗണിക്കുന്നു.
ഇത് ഉദാഹരണത്തിൽ ചിത്രീകരിക്കാൻ ശ്രമിക്കാം. നിക്ഷേപകന് 1 ആയിരം റുബിളുകളുണ്ടെന്ന് കരുതുക. 4 ശതമാനത്തിനിടയിൽ പണം ബാങ്കിലേക്ക് പണം സമ്പാദിക്കപ്പെടുകയോ 6% വിളവ് ലഭിക്കുകയോ ചെയ്യണമെന്ന് അദ്ദേഹത്തിന് ഒരു തീരുമാനമുണ്ട്. ഇത് വളരെ ലളിതമാണെന്ന് തോന്നുന്നു, ബോണ്ട് കൂടുതൽ ലാഭകരമാണ്, അത്. പണപ്പെരുപ്പം 5% ഉണ്ടെങ്കിൽ എന്ത് ലാഭത്തിന് എന്ത് ലാഭത്തിന് ലഭിക്കും, പണപ്പെരുപ്പത്തെക്കുറിച്ച് ഞങ്ങൾ തർക്കിക്കുക, പണപ്പെരുപ്പ നിരക്ക് ജൂലൈയിൽ വിലയുണ്ടെന്ന് കരുതുക.
പണപ്പെരുപ്പ നിരക്ക് കുറയുന്നതിലൂടെ ലാഭമില്ലാതെ ബാങ്കിലേക്കുള്ള സംഭാവന സാമ്പത്തികമായി ഉചിതമല്ല. നിക്ഷേപ നിരക്ക് 4% ആണെങ്കിൽ പണപ്പെരുപ്പം 5% ഉണ്ടെങ്കിൽ, അതിന്റെ ഫലം ഒരു കിലോയ്ക്ക് തുല്യമായിരിക്കും.
എന്നാൽ ബോണ്ടുകളിലെ നിക്ഷേപം 6% മൈനസ് 5 ശതമാനം ഇടിവ് രേഖപ്പെടുത്തി. മോശമല്ല? എന്തായാലും, മൈനസ് മൈനസിൽ താമസിക്കുന്നതിനേക്കാൾ മികച്ചതാണോ?
ജീവിതത്തിലൂടെ ദയവായി കൂടുതൽ. നിങ്ങൾക്ക് ഒരു കാർ വാങ്ങാൻ കഴിയുന്ന 500 ആയിരം റുബിളുണ്ട്. അല്ലെങ്കിൽ മറ്റൊരു ഓപ്ഷൻ ഉണ്ട് - 5% വിളവ്, ഒരു പുതിയ കാറിന്റെ ചക്രത്തിന് പിന്നിൽ ഒരു വർഷത്തേക്ക് ഇരിക്കാൻ ബോണ്ടുകൾ വാങ്ങുന്നതിന്. അടുത്ത ജനുവരിയിൽ, 500 ആയിരം പേപ്പറുകളിൽ വന്ന 50 ആയിരം പേരെ നിക്ഷേപിക്കുന്നു, അവയെ വെട്ടിക്കുറയ്ക്കുകയും സന്തോഷിക്കുകയും ചെയ്യുന്നു. കഴിഞ്ഞ വർഷത്തെപ്പോലെ ചിലവാകും എന്നത്രയും ചിലവാണെങ്കിൽ അവൻ ഒരു പ്ലണ് ഇരിക്കുന്നു. ഇല്ലെങ്കിൽ? ..
അപകടസാധ്യതയും സമയവും
അടുത്ത മാസത്തിൽ എന്തെങ്കിലും സംഭവിക്കാമെന്നും പത്ത് വർഷത്തിനുള്ളിൽ എന്തെങ്കിലും സംഭവിക്കാമെന്നും പറയാതെ അത് പറയുന്നില്ല. അതിനാൽ, പിന്നീടുള്ള ഒരു നിശ്ചിത കാലയളവിൽ ബോണ്ടുകൾ എല്ലായ്പ്പോഴും ഒരേ ഇഷ്യു ചെയ്യുന്നവരുടെ ഹ്രസ്വകാല സെക്യൂരിറ്റികളേക്കാൾ കൂടുതലാണ്.തീർച്ചയായും, ഒഴിവാക്കാനാവാത്ത നിയമങ്ങളൊന്നുമില്ല. മാർക്കറ്റിൽ സ money ജന്യ പണത്തിന്റെ കുറവുണ്ടെന്ന് കരുതുക, കാരണം, സാമ്പത്തിക വർഷത്തെ അവസാനത്തെ സമീപിച്ചു, ഓരോരുത്തർക്കും നികുതിയിൽ തന്നെ ബാലൻസ് ആവശ്യമാണ്. തീർച്ചയായും, വിപണി പ്രൊഫഷണലുകളുടെ പൊതുവായ നിയമത്തിന്റെ ലംഘനത്തിന്റെ അത്തരം സാഹചര്യങ്ങൾ അവർക്ക് നേടുന്നതിൽ സന്തോഷകരമാണ്, കൂടാതെ അധിക ട്രേഡ് ലാഭം ലഭിക്കുന്നു.
കരംപിരിക്കല്
സംസ്ഥാന സെക്യൂരിറ്റികൾ അനുസരിച്ച്, വ്യക്തിഗത വരുമാനത്തിനായുള്ള നികുതികൾ ഈടാക്കില്ല. എന്നാൽ അവർ നൽകേണ്ട സ്വകാര്യ കമ്പനികളുടെ ബോണ്ടുകൾ അനുസരിച്ച്. കൂടാതെ, വിദേശ കറൻസിയിൽ നാമനിർദ്ദേശം ചെയ്യപ്പെടുന്ന ഏതെങ്കിലും ഉപകരണങ്ങൾക്കും അമിതമായി വിലയിരുത്തും.
വിവിധ ഇഷ്യു ചെയ്യുന്നവരുടെ ബോണ്ടുകൾ താരതമ്യം ചെയ്ത് ഈ ഘടകം കണക്കിലെടുക്കണം. ഓഫ്സുകളിലും കടലാസ് കോർപ്പറേഷനുകളിലും വിളവ് തുല്യമാണെങ്കിൽ, ആദ്യത്തേത് വിപണിയിൽ വിലകുറഞ്ഞതാണെന്ന് ഇതിനർത്ഥമില്ല, രണ്ടാമത്തേത് അമിതമായി വിലയിരുത്തുന്നു. ഇതെല്ലാം ആദായനികുതി അല്ലെങ്കിൽ ലാഭത്തെക്കുറിച്ചാണ്.
ബോണ്ടുകളിൽ നിങ്ങൾക്ക് എത്രമാത്രം സമ്പാദിക്കാം
റഷ്യയിലെ ബോണ്ടുകൾ ഈ രീതിയിൽ ശരാശരി 2021 ന്റെ തുടക്കത്തിൽ അണിനിരക്കുന്നു. സർക്കാർ സെക്യൂരിറ്റികളിൽ നിന്ന് ആരംഭിക്കാം. പ്രതിവർഷം 6-6.5% ഫെഡറൽ. മുനിസിപ്പൽ - കരേലിയ, കുർസ്ക് പ്രദേശം, അങ്ങനെ 6.2-6.7%., സംസ്ഥാനവുമായി ബന്ധപ്പെട്ട ഏറ്റവും വലിയ ചരക്ക് കമ്പനികൾ, മറ്റ് ഏറ്റവും വലിയ ഇഷ്യു ചെയ്യുന്നവരുമായി ബന്ധപ്പെട്ട ഏറ്റവും വലിയ ചരക്ക് കമ്പനികൾ: റോസ്നെറ്റ് 6.9-7.5%. ഷ്രൈഡ്രോ 4.3%, എംടിഎസ് - 6.5-7%, മറ്റുള്ളവർ.
ലാഭക്ഷമതയുടെ മുകളിൽ - മൈക്രോഫിനൻസ് ഓർഗനൈസേഷന്റെ ബോണ്ടുകൾ: ഓൺലൈൻ മൈക്രോഫിനാൻസ് 13.5-14.5%, കാർ മാനിയ 10.5-14.5%.
ഏത് ബോണ്ടുകൾ ഇപ്പോൾ വാങ്ങാൻ ലാഭകരമാണ്
അപ്പോൾ ഇപ്പോൾ വാങ്ങാൻ കൂടുതൽ ലാഭകരമല്ലേ? ഒറ്റനോട്ടത്തിൽ, ചെറിയ കമ്പനികൾ കൂടുതൽ പണം നൽകുന്നു. എന്തിനാണ് ചോദ്യം. എലവേറ്റഡ് ശതമാനത്തിന്റെ വില എല്ലായ്പ്പോഴും ഒരു അപകടസാധ്യതയാണ്. 2021 ൽ പണപ്പെരുപ്പത്തിനുള്ള പ്രവചനം ഏകദേശം 3.5 ശതമാനമാണ്.
വാസ്തവത്തിൽ, ഇത് ഒരു വിലകുറഞ്ഞ അക്കമല്ല, അത് എങ്ങനെ തോന്നാം. അതേസമയം, സമ്പദ്വ്യവസ്ഥയുടെ ഒരു നല്ല അവസ്ഥയുടെ സൂചകമല്ല. പണപ്പെരുപ്പത്തിന്റെ കുറവ് ഡിമാൻഡുള്ള ഒരു തുള്ളിയുമായി ബന്ധപ്പെട്ടിരിക്കുന്നു. ആളുകൾക്കും കമ്പനികൾക്കും വളരെയധികം പണം ഇല്ല, ഇത് ചരക്കുകൾ അല്ലെങ്കിൽ സേവനങ്ങൾക്കുള്ള ആവശ്യം പരിമിതപ്പെടുത്തുകയും വിലയുടെ ഉയർച്ചയെ തടയുകയും ചെയ്യുന്നു.
അതിനാൽ, നിക്ഷേപകന് അനുയോജ്യമായ ബോണ്ടുകൾ, പണപ്പെരുപ്പം സൂചകത്തിലെ "കട്ട് ഓഫ്" ലെവൽ എന്നിവ തിരഞ്ഞെടുക്കാം. ഈ ശതമാനം സ്ഥലത്തേക്കാൾ കുറവാണ് പണം അർത്ഥമാക്കുന്നില്ല. മുകളിലുള്ളതെല്ലാം - അപകടസാധ്യതയുടെ അടിസ്ഥാനത്തിൽ ഇഷ്യു ചെയ്യുന്നവർ ആവശ്യമാണെന്ന് തോന്നുന്നു. ഞങ്ങൾക്ക് എല്ലാവർക്കും വ്യത്യസ്ത മാനദണ്ഡങ്ങളുണ്ട്.
അതിനാൽ, ബോണ്ടുകൾ വാങ്ങുന്നതിനുള്ള ഇനിപ്പറയുന്ന ഓപ്ഷനുകൾ ഇന്ന് നിക്ഷേപകൻ പരിഗണിച്ചേക്കാം. 2021 ഫെബ്രുവരി 22 മുതൽ വിളവ് പ്രസക്തമാണ്.
സർക്കാർ സെക്യൂരിറ്റികൾ: 89209, തിരിച്ചടവ് തീയതി 07/20/2022, വരുമാനം 4.47 ശതമാനം, തിരിച്ചടവ് തീയതി 07.12.2022, തിരിച്ചടവ് തീയതി 25.01.2023, തിരിച്ചടവ് തീയതി 25.59% - വിളവ് 4.59%.
മുനിസിപ്പൽ ബോണ്ടുകൾ: കറാചേ-ചെർക്കസ് റിപ്പബ്ലിക് 35001, തിരിച്ചടവ് തീയതി 18.12.2024, റിപ്പബ്ലിക്, കറാചെ-റിപ്പബ്ലിക് ഖാകാസിയ 35006, തിരിച്ചടവ് തീയതി 02.11.2023, റിപ്പബ്ലിക്, ടോംസ്കിംഗ് ദിവസം 27.12.2025, 6.77%, ടോംസ്ക് അഡ്മിനിസ്ട്രേറ്റീവ് ഡിസ്ട്രിക്റ്റ് 37.12.2025, 6.77%.
കോർപ്പറേറ്റ് ബോണ്ട്സ്: സെബർബാങ്ക്-001-12r, തിരിച്ചടവ് തീയതി 02.22.2022, വിളവ്, തിരിച്ചടവ് തീയതി 17.10.2022, remprampt-003r-01, തിരിച്ചടവ് തീയതി 01.02.2022, ലഭിച്ച തീയതി 5.32%.
അവസാനം, ഏറ്റവും ലാഭകരമായ നിരവധി ബോണ്ടുകൾ. നിർബന്ധിത അഭിപ്രായത്തോടെ ഉയർന്ന വിളവ്, ഉയർന്ന അപകടസാധ്യത.
സോളിഡ് ലീസിംഗ്-ബോ -26, തിരിച്ചടവ് തീയതി 20.12.2022, വിളവ് 13.41%, എസ്എഫ്പികെ മാനസ്പിൻ തീയതി 13.12.2022, വിളവ് 11.2%, തിരിച്ചടവ് തീയതി 10.10.2023, വിളവ് 8.28 %.