Gairah tentang ruang lepas landas dari saham GME dan kehancuran dana lindung nilai. Mari kita cari tahu lebih detail siapa yang mengerjakannya, dan mengapa berpartisipasi dalam penyebaran seperti itu tidak menguntungkan.
Grup Wall Street Bets dibuat di Reddit, yang dipimpin oleh pengguna dengan nama panggilan Kitty Roaring - konsultan keuangan berusia 34 tahun. Dia adalah koordinator dari semua tindakan. Idenya adalah untuk menghukum dana lindung nilai, yang menaikkan saham (menemukan saham dengan sebagian besar celana pendek di dalamnya (bunga pendek)).
Setelah menemukan bunga pendek besar (134%) di Gamestop (NYSE: GME), Roaring Kitty secara aktif mulai membeli aset ini. Investor ritel sederhana "untuk perusahaan" mulai membeli, tanpa melihat analisis aset.
Ini membantu berbagi untuk tumbuh sebulan 16 kali tanpa fundamental, hanya karena sejumlah besar pembelian dengan harga berapa pun dan penutupan paksa dari celana pendek dana lindung nilai. Ketika pertumbuhan stok tumbuh kehilangan kerugian dana, dan pada saat-saat melebihi parameter risiko yang diizinkan dari dana dipaksa untuk menutup dengan harga berapa pun. Dan penutupan celana pendek adalah pembelian, yaitu, penutupan darurat celana pendek bahkan lebih dipercepat kutipan.
Pump & Dump memberi untuk mendapatkan Pengaturan Pampa
Pump & Dump adalah strategi yang luas di tahun 2000-an di pasar Amerika, berdasarkan peningkatan manipulatif dalam harga aset dengan keruntuhan berikutnya. Lebih disukai, skema ini bekerja pada perusahaan dengan kapitalisasi rendah, karena mereka tidak membutuhkan banyak modal untuk memindahkan harga yang kuat. Skema ini tersebar luas di pasar cryptocurrency karena kurangnya peraturan di dalamnya. Kami akan lebih memahami tentang bagaimana Pompa & Dump Works.Skema beraksi:
- Penyelenggara itu membeli terlebih dahulu aset yang akan disebarkan.
- Rekomendasi palsu muncul dan berita untuk membeli aset ini (dalam contoh kami, ini adalah panggilan aktif untuk reddit untuk merusak dana lindung nilai selama promosi ini).
- Kerumunan mulai membeli dan dengan demikian mendorong harga semuanya lebih tinggi dan lebih tinggi.
- Ketika harga meningkat pesat, penyelenggara mulai menggabungkan posisinya di kerumunan (kita tidak akan pernah tahu, berapa harga mereka yang memulai hai ini, tetapi kami berani menyarankan agar mereka menutup posisi mereka di plus).
- Ketika bahan bakar pertumbuhan berakhir (siapa pun yang ingin dan bisa, membeli saham), ada penjualan besar-besaran posisi (pertama mereka memperbaiki keuntungan mereka yang membeli, kemudian mulai membatasi kerugian mereka yang membeli lantai atas), yang menyebabkan efek sebaliknya dan menyebabkan penurunan tajam.
Mereka yang hanya berpartisipasi dalam Pampa, yaitu, bertindak sebagai bahan bakar untuk tumbuh, tidak menerima jaminan laba. Karena sebagian besar investor membeli saham tidak memadai, tetapi pada harga yang sudah dipercepat. Pada saat yang sama, saat pertumbuhan akan berakhir dan keruntuhan akan dimulai, tidak mungkin untuk diprediksi. Sebagai aturan, keruntuhan dimulai setelah pembelian terbesar dari kerumunan di bagian paling atas gerakan, karena volume inilah yang mulai menakut-nakuti dan membuang stok dengan harga berapa pun agar tidak mendapatkan waktu yang lama.
Dalam film "boiler" dan "serigala dengan Wall Street" hanya menunjukkan skema pompa & dump dalam aksi. Baru-baru ini, Netflix (NASDAQ: NFLX) pada gelombang hype menghapus film-film ini dari basisnya.
Penting untuk dicatat bahwa Robingudovtsy memilih perusahaan yang didominasi lemah dengan bunga pendek besar dan tidak diterima satu sama lain, tetapi melawan dana lindung nilai. Di bawah bimbingan pemimpin mereka, mereka mulai membeli saham gamestop secara besar-besaran dan berencana untuk menutup ketika dana lindung nilai mulai menabrak celana pendek mereka. Beberapa di antaranya berhasil, tetapi banyak spekulan yang datang ke atas hilang hingga 75%. Pada gilirannya, lindung nilai Foundation (MELVIN COUNDUK), yang menempati volume besar celana pendek GME pada Januari, kehilangan hingga 53% dari investasi mereka.
Pertimbangkan kasus kesedihan terbaru dan memperkirakan potensi keuntungan dan kerugian
Kami akan menilai di mana mayoritas datang dalam puncak popularitas permintaan di Google Trends.
Gme.
Puncak popularitas jatuh pada 24-30 Januari:
Menurut dinamika harga hari ini kampanye datang dari $ 77 menjadi $ 325.
Panitia di plus. Kami mencatat bahwa sebelum Pampa menelan biaya $ 20 - yaitu, sudah tumbuh hingga puncak popularitas 4 kali, dan semua hari ini penyelenggara Pampa logis untuk mencatat banyak keuntungan, menutup kerumunan pembelian (dan pada dana tersebut menutupi celana pendek mereka).
Pedagang sederhana dalam minus. Jika kita mengambil harga rata-rata untuk periode popularitas puncak di antara kerumunan, kita akan mendapatkan sekitar $ 200. Ternyata, sudah seminggu setelah pembelian, mereka kehilangan lebih dari 50%.
Penting untuk disebutkan - bukan segalanya dan setiap pedagang-pemula hilang di Pampa, ribuan orang di atasnya diperoleh, yang beruntung pada waktunya sendiri. Tetapi kebanyakan orang berada dalam minus (jika prasyarat kami pada pendekatan tren Google pada aktivitas pembelian itu valid). Ini menunjukkan bahwa partisipasi dalam overclocking tersebut adalah permainan dengan korek api negatif, jika Anda bukan spekulan profesional.
Harga sebelum dimulainya overclocking adalah $ 2.3, dan selama kegembiraan itu sendiri naik hampir 9 kali ($ 20,35). Promosi ini telah meningkat 1,75 kali ke puncak popularitas. Harga rata-rata periode puncak sekitar $ 11,5. Harga ujung popularitas adalah $ 13,3. Dengan demikian, panitia dapat menghasilkan sekitar 473%, dan kerumunan rata-rata 14%. Namun, harga saat ini disesuaikan dengan $ 8,9, yang akan mengarah pada kerugian dalam -24% dari harga pendapatan rata-rata kerumunan.
Nokia.
Sampai Nokia Pampa (NYSE: NOK) diperdagangkan di area $ 4. Papd pertama menaikkan harga menjadi $ 4,5, dan pada titik puncak harga berada di area $ 8,8 per saham. Dengan demikian, harga rata-rata input kerumunan kira-kira $ 6. Tutup pada 29 Januari, panitia dapat menghasilkan sekitar 15%, sedangkan kerumunan utama akan hilang dari sepertiga hingga setengah dari spekulasi mereka.
Blackberry.
Harga saham adalah BlackBerry (NYSE: BB) ke Pampa sekitar $ 7,4. Burst pertama menaikkan harga menjadi $ 19,5, dan dalam puncak nilai tindakan tumbuh menjadi $ 28,7. Harga kerumunan yang diperkirakan adalah $ 24. Menutup pada 29 Januari (hari puncak terakhir), rata-rata, kerumunan akan kehilangan sekitar 40%, dan panitia akan mampu menghasilkan 90%. Minggu berikutnya, saham terus menyesuaikan dengan $ 12.
Berpartisipasi dalam Pampakh berarti membayar laba untuk penyelenggara mereka karena risiko mereka
Adalah mungkin untuk menghasilkan ketika Anda melompat ke roket di awal. Namun, dengan probabilitas yang lebih besar, Anda akan membeli saham perusahaan-perusahaan yang dijelaskan di atas pada Haya (pada gagasan yang sangat populer tentang percepatan kutipan), ketika bahan bakar berakhir, dan akan kehilangan hingga 60-80% investasi mereka.
Grafik menunjukkan bahwa Nokia dan Blackberry hampir jatuh ke nilai-nilai mereka sebelumnya, mereka akan segera ditarik dan GME dengan AMC, yaitu, ada efek terbalik dalam tindakan (dump). Dengan demikian, kami tidak merekomendasikan berpartisipasi dalam kisah-kisah serupa karena risiko kerugian besar.
Samping pampus berbahaya, tetapi masih menguntungkan jika pada dasarnya, karena Harganya tidak dapat dibuang selamanya, meskipun drawdown dapat mencapai ratusan% dari taruhan.
Untuk alasan ini, investor memintas semua kasus seperti itu, dan celana pendek atau panjangnya - seperti perjudian. Anda dapat memanjakan ego Anda, jika intic, tetapi lebih baik untuk tidak mengambil risiko modal.
Untuk mendapatkan banyak keuntungan pada saham, Anda perlu mengandalkan fundamental yang kuat dalam bentuk pertumbuhan pasar yang cepat, yang mempekerjakan perusahaan dan pertumbuhan perusahaan di pasar perusahaan karena beberapa keunggulan kompetitif. Untuk menemukan cerita seperti itu, pekerjaan analitis diperlukan - dan dihargai dengan hasil tinggi jangka panjang.
Artikel ini ditulis dalam kolaborasi dengan analis Alexander Saiganov
Baca artikel asli di: Investing.com