निवेश परिदृश्य में "टेक्टोनिक बदलाव" "मुझे उम्मीद से तेज होता है," और बढ़ेगा, जो कंपनियों के सामान्य निदेशक को एक पत्र में लिखा है, जिसमें ब्लैकरॉक निवेश करता है, इसके नेता लैरी फिंक।
जनवरी से नवंबर 2020 तक, पारस्परिक और स्टॉक फंडों का प्रवाह, निवेश रणनीतियां टिकाऊ विकास के लक्ष्यों से जुड़ी हैं, जो दुनिया भर में 288 अरब डॉलर थीं। यह पूरे 2019 के लिए लगभग दोगुना है, ने 8.7 ट्रिलियन संपत्तियों के साथ दुनिया की सबसे बड़ी प्रबंधन कंपनी के सामान्य निदेशक को नोट किया।
"मुझे यकीन है कि यह एक लंबे समय तक, लेकिन तेजी से बढ़ते संक्रमण की शुरुआत है, जो कई सालों से खुद को प्रकट करेगी और सभी प्रकार की संपत्तियों की कीमतों को मूल रूप से प्रभावित करेगी। हम जानते हैं कि जलवायु जोखिम एक निवेश जोखिम है। लेकिन हम यह भी मानते हैं कि जलवायु संक्रमण ऐतिहासिक निवेश के अवसरों को खोलता है। "कोई भी एक तरफ नहीं रहेगाएक भी कंपनी नहीं रहेगी, "जिस पर व्यापार मॉडल मूल रूप से कार्बन अर्थव्यवस्था में संक्रमण को प्रभावित नहीं करेगा," फिंक निश्चित है। इसलिए, ब्लैकरॉक उन कंपनियों से पूछेगा कि, 2050 तक शुद्ध गैस उत्सर्जन की जानकारी के लिए योजना प्रदान करने के लिए निवेश करने के लिए। क्या होगा यदि वे ऐसा नहीं करते हैं या पावर ट्रांसफर को तोड़ते हैं, वे फिनका के एक और पत्र में कहते हैं ग्राहकों को ब्लैकक्रॉक करने के लिए।
प्रगति कंपनियों की कमी ब्लैकरॉक को मजबूर करेगी, न केवल हमारे इंडेक्स फंड में शेयरों पर प्रबंधन [उनके] प्रबंधन के खिलाफ मतदान करेगी; हमारे सक्रिय रूप से प्रबंधित धन में, ये कंपनियां उनमें से संभावित निकास के लिए सूची में आती हैं, क्योंकि हम मानते हैं कि वे हमारे ग्राहकों की आय के लिए जोखिम का प्रतिनिधित्व करेंगे। " उन कंपनियों में जो हरे रंग के संक्रमण के लिए जल्दी से तैयार नहीं होंगे, "व्यापार और लागत का सामना करना पड़ेगा", क्योंकि शेयरधारक आत्मविश्वास खो देंगे कि वे अपने व्यापार मॉडल को "आने वाले नाटकीय परिवर्तनों के लिए अनुकूलित करने में सक्षम हैं", फिंक को चेतावनी दी।
ब्लैकरॉक से $ 5 ट्रिलियन से अधिक निष्क्रिय फंड में निवेश किया जाता है जो इंडेक्स की गतिशीलता, बाकी - सक्रिय रणनीतियों में ट्रैक करता है। सक्रिय में उभरते बाजार फंड $ 2.67 बिलियन हैं। इसमें, 2020 के अंत के अनुसार रूसी कंपनियों का हिस्सा 4.76% है, जिसमें लुकोइल समेत, जो निवेश के शीर्ष 10 में शामिल है, - 2, 12% : पैसे में यह $ 127.1 मिलियन और $ 56.6 मिलियन क्रमशः है।
लाभ उभरते बाजार फंड फंड में $ 143.1 मिलियन है, रूसी कंपनियों का हिस्सा - 3.9%, ल्यूकोइल को 1.67% से शीर्ष 10 निवेशों में भी शामिल किया गया है: पैसे में यह क्रमश: 5.58 मिलियन डॉलर और $ 2.3 9 मिलियन है। अगस्त 2020 में, ब्लैकक्रॉक ने एक ही फंड (संपत्ति - 12.7 मिलियन डॉलर) लॉन्च की, लेकिन पारिस्थितिकी, सामाजिक जिम्मेदारी और कॉर्पोरेट प्रशासन (ईएसजी) के क्षेत्र में कंपनियों की नीतियों को ध्यान में रखते हुए। इसकी संरचना के आधार पर, रूसी कंपनियां ईएसजी अनुपात पर बहुत अधिक नहीं हैं: इस फंड में उनका हिस्सा गैर-विशिष्ट, केवल 1.95% की तुलना में काफी कम है।
निवेशक कार्यकर्ताब्लैकरॉक एकमात्र प्रबंधन कंपनी से दूर है जो decarbonization लक्ष्य के जारीकर्ताओं का सामना कर रहा है। दिसंबर में, न्यूयॉर्क राज्य के पेंशन फंड, 226 अरब डॉलर की संपत्ति के साथ तीसरा सबसे बड़ा अमेरिकी पेंशन फंड ने घोषणा की: यदि तेल और गैस कंपनियां अपनी मांगों को पूरा नहीं करती हैं, तो यह उनकी प्रतिभूतियों से छुटकारा पायेगी। पिछले साल, Novatek, Rosneft, surgutneftegaz और tatneft, उनके पोर्टफोलियो में थे, "surgutneftygaz" और "tatneft" (उसकी नींव पहले ही अपनी आवश्यकताओं को भेज दिया है)।
साथ ही, हरी निवेश पहल के साथ, नेट ज़ीरो एसेट मैनेजर्स ने 9 ट्रिलियन डॉलर के लिए संपत्तियों के साथ दुनिया के 30 प्रमुख प्रबंधकों को बनाया, जिसमें निष्ठा अंतर्राष्ट्रीय, कुल्हाड़ी निवेश प्रबंधकों, डीडब्ल्यूएस, कानूनी और सामान्य, यूबीएस और अन्य शामिल हैं। उन्होंने वादा किया 2050 तक या इससे पहले कि वे अपने ब्रीफकेस को उन कंपनियों से शामिल कंपनियों से गैर-नेट ग्रीनहाउस गैस उत्सर्जन के दृष्टिकोण से तटस्थ हैं, साथ ही साथ निवेश को बनाए रखने वाले निवेश को बनाए रखते हैं जो शून्य उत्सर्जन की उपलब्धि में योगदान देते हैं।
निवेशकों को भी एक्सोन मोबिल में जाने के लिए मजबूर होना पड़ा, जिसने जोर दिया कि वह तेल उत्पादन में वृद्धि जारी रखेगा। निवेश कंपनियों के दबाव में डी। शॉ समूह और इंजन संख्या। 1 दुनिया की सबसे बड़ी तेल कंपनियों में से एक निदेशक मंडल में एक या अधिक स्थानों को जोड़ने के मुद्दे पर चर्चा करता है, सीओ 2 निवेश और उत्सर्जन को कम करता है और टिकाऊ विकास से संबंधित निवेश में वृद्धि ने वॉल स्ट्रीट जर्नल को परिचित लोगों के संदर्भ में बताया स्थिति।
अनुकूल निवेशईएसजी कारक पहले से ही निवेश की लाभप्रदता को प्रभावित करते हैं, लैरी फिंक दिया। उनके अनुसार, 2020 में, पांच वैश्विक ईएसजी सूचकांक में से चार पारंपरिक सूचकांक की विकास दर से आगे निकल गए थे, जिन पर वे आधारित हैं। फिंक ने कहा, "ऑटोमोटर्स से बैंकों तक, पेट्रोलियम और गैस कंपनियों के लिए, सर्वश्रेष्ठ ईएसजी प्रोफाइल वाली कंपनियों के शेयर प्रतियोगियों की तुलना में तेजी से बढ़ रहे हैं," टिकाऊ विकास के लिए प्रीमियम "प्राप्त कर रहे हैं।"
पिछले साल, इशरी ईएसजी जागरूक एमएससीआई यूएसए एक्सचेंज फंड 9.5 बिलियन डॉलर तक पहुंच गया था, मॉर्निंगस्टार के मुताबिक, नए फंडों के प्रवाह पर सभी अमेरिकी स्टॉक फंडों के बीच 5 वें स्थान पर रहा। 26 जनवरी तक, उनकी संपत्ति 13.38 अरब डॉलर तक पहुंच गई।