Чи варто інвестувати гроші в акції іноземних емітентів? На це питання можна відповісти однозначно: так, якщо є така можливість. А вона дійсно є, хоча на жаль, далеко не всі приватні інвестори знають про це.
Переваги акцій іноземних емітентів
Одним з ключових понять на фондовому ринку є диверсифікація ринків. Так, саме про ті самі всі яйця в одному кошику. Треба розуміти, що покупка різних акцій підприємств однієї країни, навіть в різних сегментах - дають лише відносну захист від ринкових коливань, пов'язаних з політикою і економікою.Реальна альтернатива - вкладення грошей в акції іноземних емітентів. Такі цінні папери мають досить істотні переваги.
- Незалежність від політичної кон'юнктури. У наш час можна зібрати портфель цінних паперів, що складається з акцій підприємств не те, що з різних регіонів і країн, але навіть з держав з різними, часом протилежними політичними системами, наприклад, США і Китаю.
- Можливість вибрати для інвестування дійсно кращі компанії. Такі, як знамениті на весь світ «Боїнг» або «Тесла». Справжня диверсифікація галузей, коли не обов'язково вкладати гроші в підприємства найбільш розвинених в нашій країні нафтогазових, інших сировинних секторів. У розпорядженні інвесторів паперу лідерів електронної комерції, виробники комп'ютерів і програмного забезпечення, біотехнологічні та фармакологічні компанії, і так далі.
- Прозорість управління бізнесом. Більшість міжнародних компаній, акції яких котируються на світових біржах, є зразком корпоративної прозорості та дотримання ділової етики. Звітність аудійовані і доступна, і так далі.
Недоліки акцій іноземних емітентів
Звичайно, за величезним числом переваг ховаються і деякі недоліки. Перш за все, для того, щоб інвестувати в акції іноземних емітентів, треба визначитися з найпростішим і при цьому найбільш важливим питанням: де і як брати корпоративні новини про тих організаціях, папери яких ми купуємо.
Цілком можливо, що певним вимогою для подібних інвестицій має бути як мінімум знання іноземної мови. А також розуміння основ міжнародної системи фінансової звітності. І багато багато іншого.Крім іншого, не можна забувати і про можливі міжнародні санкції і навіть про потенційні блокування інвестиційних рахунків для громадян нашої країни. Теоретично для середнього інвестора, що вкладає свої кровно зароблені гроші, це нічим не загрожує, пізно або рано, але гроші йому, звичайно, повернуть. Але скільки часу знадобиться для того, щоб довести свою непричетність, наприклад, до відмивання грошей.
І нарешті, ще одне важливе питання: а як купувати акції іноземних емітентів законно, не порушуючи чинне валютне регулювання.
Як купувати і продавати акції іноземних емітентів
Купувати акції іноземних емітентів можна за кордоном, уклавши відповідний договір наприклад з американським брокером. Такий підхід має свої переваги і недоліки. З одного боку, інвестор виявляється повністю захищений від вітчизняних ризиків. З іншого боку, треба розуміти, що доведеться підписувати договір на іноземній мові, також, як і спілкуватися з брокером.
Зазвичай доступ до торгів можна отримати в онлайні, і програми найчастіше - інтуїтивно зрозумілі, принаймні, розробники до цього прагнуть. Але як бути в разі виникнення тієї чи іншої конфліктної ситуації у взаєминах? Історія знає, в тому числі, і випадки банкрутства іноземних брокерів, причому досить великих і відомих. Як уникнути подібних ризиків, перебуваючи через океан від біржового майданчика?
На допомогу приходять російські посередники. Причому на сьогоднішній день послугу доступу до торгів обраними акціями іноземних емітентів надають вітчизняні біржі в Москві і в Санкт-Петербурзі.
Московська біржа провела лістинг, тобто допустила до торгів, за станом на початок 2021 року всього близько 40 цінних паперів, але зате найцікавіших. На її майданчику можна купувати і продавати акції Boeing, Adobe, Facebook, Ford, General Electrics, і навіть Alibaba і Baidu з Китаю.І в той же час, хотілося б застерегти російських інвесторів від деякої ейфорії, яка може виникнути в зв'язку з відкриваються новими можливостями.
По-перше, купуючи і продаючи акції іноземних емітентів в Росії, вони все ж не захищені від ризику країни в повному обсязі. А також, зрозуміло, ризику додаткової розрахункової системи.
По-друге, торгівля акціями іноземних емітентів в Росії не позбавляє покупців від необхідності платити місцеві податки. Швидше навпаки, виводить угоди з тіні. При цьому, якщо американська сторона визнає за необхідне включити інвестора до списку санкцій, то можна бути впевненими, вона знайде спосіб, як це зробити, навіть якщо він вкладає гроші в іноземні активи виключно на російських майданчиках.