דיאַגאָנאַל פאַרשפּרייטן אָדער עפּל "פֿאַר נעבעך"

לעצטע וואָך, מיר דיסקאַסט די קאָוטאַד קאָלץ אויף עפּל שאַרעס (NASDAQ: AAPL). אין דעם פריערדיקן אַרטיקל, עס איז געווען אנגעוויזן אַז די קויפן פון 100 עפּל שאַרעס קאָס ינוועסטערז אין וועגן $ 13,500, וואָס איז באַטייטיק פֿאַר פילע.

ווי אַ רעזולטאַט, עטלעכע בעסער צו געניסן "באדעקט רופט פֿאַר די אָרעם." דעריבער, הייַנט מיר ווענדן צו אַ דיאַגאָנאַל דעביט פאַרשפּרייטן, וואָס איז מאל געניצט צו נאָכמאַכן די קאָוטאַד קאַלעקאַל צו אַ נידעריק נידעריקער פּרייַז.

דער אַרטיקל 'ס אַרטיקל זאָל העלפֿן ינוועסטערז בעסער פֿאַרשטיין די מעגלעך אָפּציעס, און מער יקספּיריאַנסט פּלייַערס - פאָרשלאָגן יידיאַז פֿאַר צוקונפֿט דילז.

שפּרינגען אָפּציעס

ליפּס זענען דעקריפּטעד ווי לאַנג-טערמין יוישער אַנטיסאַפּיישאַן סיקיוראַטיז, און זענען לאַנג-טערמין לאַגער אַסעץ אָפּציעס. אין די ענגליש-גערעדט אָפּשניט פון די אינטערנעט, זיי קענען אויך זיין געפֿונען אונטער די נעמען פון שפּרינגען אָדער שפּרינגען.

ליפּס אָפּציעס (וועמענס צייַטיקייַט דאַטעס זענען יוזשאַוואַלי בייַטן פון איין צו צוויי יאָר) זענען געניצט דורך ינוועסטערז וואָס גלויבן אין די לאַנג-טערמין פּאָטענציעל פון יקערדיק אַסעץ, אַזאַ ווי סטאַקס אָדער לאַגער געלט (עטף). די אַטראַקטיוונאַס פון ליפּס איז דערקלערט דורך זייער נידעריקער קאָס קאַמפּערד מיט די שאַרעס (י.ע. זיי זענען טריידיד בייַ די פּריסעס פון אָפּציע קאַנטראַקץ).

אָבער, די וואַנט סטריט האט נישט האָבן פריי קעז. טשיפּער - טוט נישט מיינען פריי. ווי אַלע אָפּציעס, שפּרינגען האָבן עקספּעריישאַן טאָג צו וואָס די "פּרעדיקטעד" שריפט זאָל זיין ימפּלאַמענאַד.

זינט עס איז אַ לאַנג-טערמין ינוועסמאַנט, פּאַרטיסאַפּאַנץ האָבן אַ לאַנג צייַט צו אַססעסס ענדערונגען אין די ווערט פון די יקערדיק אַסעט. דאך, דער טריידער קען פאַרלירן אַלע ינוועסטאַד קאַפּיטאַל אויב די געריכט באַוועגונג איז נישט איינגעזען דורך די צייט פון עקספּעריישאַן.

דעריבער, איידער איר מאַך צו שפּרינגען, די ינוועסטער מוזן קלאר דעזיגנייט די וואָג פון רעדנ מיט אַ האַלבנ מויל אָדער ספּעקולאַציע. לאנג-טערמין אָפּציעס בלויז הילף צו דערגרייכן די געבעטן ריזיקירן פאַרהעלטעניש און פּאָטענציעל פּראַפיץ.

ינוועסטאָרס וואָס וואָלט ווי צו לערנען מער וועגן ליפּס, שאַפּינג סטראַטעגיעס קענען קאָנטאַקט אָפּציעס אינדוסטריע קאָונסיל (אָיק) בילדונגקרייז וועבסיטעס, קבאָיי גלאבאלע מארקפלעצער אָדער {{{{{{{{{{{| נאַסדאַק}}}}}}.

דיאַגאָנאַל דעביט ספּראָרד עפּל שאַרעס

• פּרייַז: $ 136.91;
• יערלעך טריידינג קייט: $ 53,15-145.09;
• יערלעך פאַרגרעסערן: + 71.12%;
• דיווידענד טראָגן: 0.60%.

עפּל: וואכנשריפט צייטפראַמע

ערשטער, דער טריידער בייז אַ "לאַנג-טערמין" רופן מיט אַ נידעריקער קאָסטן פון דורכפירונג. אין דער זעלביקער צייט, עס פארקויפט אַ "קורץ-טערמין" רופן מיט אַ העכער פּראָגרעס, קריייטינג אַ דיאַגאָנאַל פאַרשפּרייטן.

אין אנדערע ווערטער, רופן אָפּציעס (אין דעם פאַל, אויף עפּל שאַרעס) האָבן פאַרשידענע מעציע פּריסעס און עקספּיראַטיאָן דאַטעס. דער טריידער אָפּענס אַ לאַנג שטעלע דורך איין אָפּציע און קלאָוזיז די אנדערע צו נוץ אַ נוץ אין די פאָרעם פון אַ דיאַגאָנאַל פאַרשפּרייטן.

די סטראַטעגיע לימאַץ ביידע ריסקס און פּאָטענציעל פּראַפיץ. די טריידער שטעלט די שטעלע אויף די ריין דעביט (אָדער קאָסטן), וואָס איז די מאַקסימום אָנווער.

רובֿ טריידערז אַפּלייינג דעם מעקאַניזאַם זענען מאַדעראַטלי אָפּטימיסטיש וועגן די גרונט אַסעט, י.ע. עפּל צייטונגען.

אַנשטאָט בייינג 100 עפּל שאַרעס, דער טריידער ביי אַן אָפּציע "אין וואָס רופן ליפּס סערוועס ווי אַ" סעראַגאַט "פון אַאַפּליז שאַרעס.

אין דער צייט פון שרייבן, עפּל שאַרעס קאָס $ 136.91.

אין דער ערשטער בינע פון ​​דעם סטראַטעגיע, אַ טריידער קענען קויפן אַן אָפּציע רופן ליפּס "אין געלט" (למשל, אַ קאָנטראַקט מיט אַ קאָנטראַקט מיט אַ קאָנטראַקט מיט אַ קאָנטראַקט מיט אַ קאָנטראַקט מיט אַ קאָנטראַקט מיט אַ קאָנטראַקט מיט אַ קאָנטראַקט מיט אַ קאָנטראַקט מיט אַ אויסדרוק דאַטע אויף יאנואר 20, 2023 און אַ שלאָגן פון $ 100). דערווייַל, עס איז געפֿינט צו אַ פּרייַז פון $ 47.58 (די דורכשניטלעך פונט פון די קראַנט באַפעלקערונג און פֿירלייגן). אין אנדערע ווערטער, די אָונערשיפּ פון די רופן אָפּציע, וואָס יקספּייערז פּונקט אין ווייניקער ווי צוויי יאר, וועט קאָסטן די טריידער ביי $ 4758 (אַנשטאָט פון $ 13,691).

די דעלטאַ פון דעם אָפּציע (וואָס ווייזט די ווערט פון די דערוואַרט ענדערונג אין די אָפּציע פּרייַז ווען די ווערט פון די באַזע אַסעט איז 1 דאָלאַר) איז 0.80.

זאל ס גיין צוריק צום ביישפּיל: אויב AAPL שאַרעס וועט וואַקסן דורך $ 1 צו $ 137.91, די קראַנט פּרייַז וועט וואַקסן דורך 80 סענס. ביטע טאָן אַז די פאַקטיש ענדערונג קען אַנדערש דיפּענדינג אויף אנדערע סיבות אויף וואָס מיר וועלן נישט האַלטן אין דעם אַרטיקל.

אזוי, דער אָפּציע אָפּציע דעלטאַ איז ינקריסינג ווי די אָפּמאַך גייט דיפּער אין געלט. טריידערז וועלן נוצן אַזאַ ליפּס, ווייַל ווי די דעלטאַ אַפּראָוטשיז 1, די אָפּציע דינאַמיק הייבט צו פאַרטראַכטנ זיך די שטראָם פון יקערדיק פּאַפּיר. פשוט, דעלטאַ אין 0.80 וועט זיין עקוויוואַלענט צו די אָונערשיפּ פון 80 עפּל שאַרעס (ניט ענלעך 100 מיט אַ קאַנווענשאַנאַל באדעקט רופן).

ווי די רגע בינע פון ​​דעם סטראַטעגיע, די טריידער פארקויפט אַ קורץ-טערמין רופן "אויס פון געלט" (למשל, אַן אָפּציע אויף 19 מער, 2021 און אַ סטרייק פון $ 140). די קראַנט פּרעמיע פֿאַר דעם אָפּציע איז $ 4.30 יו. עס. דאָללאַרס. אין אנדערע ווערטער, די אָפּציע טרעגער וועט באַקומען 430 דאָללאַרס (עקסקלודינג קאָמיסיע).

די סטראַטעגיע נעמט אין חשבון צוויי עקספּעריישאַן דאַטעס, דעריבער עס איז גאַנץ שווער צו אויסדריקן די פּינטלעך פאָרמולע פון ​​די ברעכן-אפילו פונט פון דעם מאַסע.

פאַרשידן בראָקערס אָדער זייטלעך קענען פאָרשלאָגן זייער אייגן נוץ און אָנווער קאַלקולאַטאָרס. צו רעכענען די קאָס פון קאַנטראַקץ מיט די העכסטן דורכפירונג דעדליינז (דאָס איז, שפּרינגען קאָולעס) אין דער צייט פון עקספּעריישאַן פון די עקספּיראַציע פון ​​קורץ-טערמין אָפּציעס, אַ פּרייסינג מאָדעל איז פארלאנגט צו קריגן אַ "אַפּפּראָקסימאַטע"

מאַקסימום טראַנסאַקטיאָן פּאָטענציעל

די גרעסטע נוץ קענען ווערן אַוועקגענומען אויב די פּרייַז פון די אַקציע איז גלייַך צו די פּרייסינג פּרייַז פון די קורץ-טערמין רופן אויף די דאַטע פון ​​זייַן דורכפירונג.

אין אנדערע ווערטער, די טריידער וויל די פּרייַז פון עפּל פּאַפּיר בלייבט ווי נאָענט ווי מעגלעך צו די באַר פון די קורץ-טערמין אָפּציע סטרייק (אין אונדזער פאַל - $ 140) ווי פון מערץ 19, 2021, נישט יקסיד עס.

אין אונדזער בייַשפּיל, די מאַקסימום האַכנאָסע טעאָרעטיש מאכט זיך וועגן $ 677 צו אַ פּרייַז פון $ 140 אין דער צייט פון עקספּעריישאַן (עקסקלודינג קאַמישאַנז און אנדערע קאָס).

ווי האָט מיר קומען צו דעם טייַטש? די אָפּציע טרעגער (דאָס איז, די טריידער) באקומען 430 $ פֿאַר די אָפּציע פארקויפט.

דערווייַל, עפּל שאַרעס רויז פון $ 136.91 צו $ 140. דאָס איז די חילוק פון $ 3.09 פֿאַר 1 עפּל ייַנטיילן (אָדער 309 דאָללאַרס פּער 100 שאַרעס).

לאנג-טערמין אָפּציע פון ​​די שפּרינגען דעלטאַ איז 0.8, די קאָסטן פון אַ לאַנג אָפּציע איז אַורעטיקאַללי פאַרגרעסערן דורך $ 247.2 (309 * 0.80). געדענקען אַז אין פיר עס קען זיין מער אָדער ווייניקער ווי דעם ווערט.

מיר פאַרלייגן 430 און 247.2 דאָללאַר און באַקומען $ 677.2.

אַזוי, נישט אפילו ינסערטינג $ 13691 אין די 100 עפּל שאַרעס, די טריידער מאכט אַ נוץ סייַ ווי סייַ.

אין אנדערע ווערטער, די פּרעמיע אַז טריידער איז טכילעס צו באַקומען פֿאַר דעם פאַרקויף פון אַ קורץ-טערמין אָפּטיאָנאַל אָפּציע (י.ע. 430 $), אין פּראָצענט יקסידז די צוריקקער אויף ינוועסמאַנט פון $ 13,691 אין 100 עפּל שאַרעס.

ידעאַללי, די טריידער האפענונגען אַז די קורץ-טערמין רופן וועט ויסגיין "אויס פון געלט." דערנאָך ער קענען פאַרקויפן אַ רופן איינער נאָך איין (נאָך צוויי יאָר די ליפּס קאָנטראַקט וועט נישט ויסגיין).

שטעלע אַדמיניסטראַציע

אַקטיוו שטעלע פאַרוואַלטונג מיט די כעזשבן פון אַ דיאַגאָנאַל דעביט פאַרשפּרייטן קען פאַרשאַפן שוועריקייטן פון אָנהייבער טריידערז.

אויב אויף 16 מער, עפּל ס ייַנטיילן וועט יקסיד 140 דאָללאַרס, די שטעלע וועט ברענגען נידעריקער האַכנאָסע, ווייַל די קורץ-טערמין אָפּציע וועט זיין אַנפּראַפיטאַבאַל פֿאַר די טרעגער.

אין דערצו, די טריידער קען פילן די נויט צו פאַרמאַכן די טראַנסאַקטיאָן פאָרויס פון פּלאַן אויב די פּרייַז פון עפּל נעמט אַוועק, און די קורץ-טערמין רופן קומט אין דיפּלי "אין געלט". אין דעם פאַל, די גאנצע מאַסע - מאַטן איז אונטער סאַקאָנע פון ​​ליקווידיישאַן, זינט די טריידער וועט אָנהייבן ווידער אָדער אַלע וועלן קלייַבן אַן אָלטערנאַטיוו סטראַטעגיע.

מיט אַ קאַנווענשאַנאַל קאָלע-באדעקט, די טריידער קען נישט כייפעץ צו די צאָלונג דורך די אָפּציע, ווייַל עס שוין אָונז 100 עפּל שאַרעס. אָבער, אין דעם פאַל פון אַ באדעקט רופן צו די "אָרעם מענטש", דער טריידער טוט נישט פּאַסן דעם סצענאַר, זינט ער נאָך טוט נישט אייגן אַאַפּליז שאַרעס.

אויף 16 מער, דעם ליפּס האַנדלען וועט אָנהייבן לוזינג געלט אויב די טיילן פון עפּל שאַרעס וועט פאַלן אין וועגן $ 132 אָדער נידעריקער. טעאָרעטיש, די ייַנטיילן פּרייַז קען פאַלן צו 0, וואָס ראַדוסאַז די קאָס פון אַ לאַנג-טערמין רופן.

לעסאָף, מיר מוזן אויך דערמאָנען לייענער אַז ליפּס "טיף אין געלט" אָפּציעס זענען יוזשאַוואַלי הויך ספּרעדז צווישן די קויפן און פאַרקויף פּרייַז. דעריבער, יעדער מאָל די טריידער בייז אָדער פארקויפט אַזאַ אַן אָפּציע ליפּס, איינער זאָל געדענקען די טראַנסאַקטיאָן קאָס.

לייענען אָריגינעל אַרטיקלען אויף: ינוועסטינג.com