นักลงทุนหลายคนรวมอยู่ในพอร์ตการลงทุนในระยะยาวขององค์กรอุตสาหกรรมการบินและอวกาศ (A & D) หรือกองทุนหุ้นที่เกี่ยวข้อง (ETF)
วันนี้เราจะมุ่งเน้นไปที่ยักษ์ใหญ่ระดับโลกของภาคนี้หรือมากกว่าผู้ผลิตเครื่องยนต์เครื่องบินโรลส์ - รอยซ์ (OTC: Rycey) ซึ่งเป็นส่วนหนึ่งของดัชนี FTSE 100
ในปีที่ผ่านมาหุ้น RR ลดลงมากกว่า 50% ในวันที่ 14 มกราคมพวกเขาปิดที่แผนปากกา 106.65 ($ 1.53 สำหรับการซื้อขายเอกสารในสหรัฐอเมริกา)
ประวัติความเป็นมาของ Rolls-Royce เริ่มขึ้นในปี 2449 ผู้ขับขี่รถยนต์รู้จัก บริษัท ในฐานะผู้ผลิตรถยนต์หรูหราในรถยนต์ของอังกฤษ แต่ในช่วงสงครามโลกครั้งที่สอง บริษัท เริ่มผลิตเอ็นจิ้นการบิน ปัญหาทางการเงินของปี 1970 นำไปสู่ความจริงที่ว่า บริษัท แบ่งออกเป็นสองคันที่มีส่วนร่วมในรถยนต์และเครื่องยนต์
ในปี 1998 กลุ่มรถยนต์ Rolls-Royce Motors ถูกขายให้กับผู้ผลิตรถยนต์ชาวเยอรมัน Bayerische Motoren Werke (DE: BMWG) (OTC: BMWYY) บริษัท ที่สอง Rolls-Royce Holdings PLC ยังคงผลิตเอ็นจิ้นการบินต่อไป มันเกี่ยวกับเธอวันนี้และพูดคุย
รัฐบาล - ผู้บริโภคหลักของผลิตภัณฑ์ A & D
อุตสาหกรรมการบินและอวกาศรวมถึงการบินทางทหารและเชิงพาณิชย์ การระบาดใหญ่ของปี 2020 ทำให้เกิดการระเบิดที่ทรงพลังต่อส่วนของการบินพลเรือน จำนวนชั่วโมงของนาฬิกาลดลงอย่างรวดเร็วซึ่งสัมผัสกับสายการบินไม่เพียง แต่ยังรวมถึงยักษ์ใหญ่เช่น Rolls-Royce และ Boeing (NYSE: BA) อัตรารายได้และการมาถึงของพวกเขาสำหรับปีที่แล้วมีความคลุมเครือที่ดีที่สุดในทางกลับกันประเทศส่วนใหญ่จะไม่ถูกซื้อใน "การป้องกัน" ดังนั้นจึงสนับสนุนการไหลทางการเงินของ บริษัท A & D
ในปี 2562 ผู้นำในการใช้จ่ายทางทหารคือสหรัฐอเมริกา ติดตามจีนอินเดียรัสเซียและซาอุดิอาระเบีย
อย่างไรก็ตามหากคุณพิจารณาค่าใช้จ่ายเหล่านี้เป็นเปอร์เซ็นต์ของผลิตภัณฑ์มวลรวมภายในประเทศ (GDP) รายการจะเปลี่ยนไปบ้าง ซาอุดิอาระเบียมาถึงเบื้องหน้าจากนั้นอิสราเอลรัสเซียสหรัฐอเมริกาและเกาหลีใต้
รายงานสดแสดงให้เห็นว่า:
"ตลาดผลิตภัณฑ์ทางทหารในยุโรปกำลังเติบโต ในช่วงห้าปีที่ผ่านมาค่าใช้จ่ายในการป้องกันเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง ทวีปคิดเป็น 16% ของการใช้จ่ายทางทหารของโลก 16% และอัตราการเติบโตประจำปีรวมตั้งแต่ปี 2558 ถึงปี 2562 คือ 3.4% "
ในบริบทนี้เราจะพยายามกำหนดตำแหน่งโรลส์ - รอยซ์ในอุตสาหกรรมนี้
ตัวชี้วัดทางการเงินสด
เครื่องยนต์ Rolls-Royce ใช้ไม่เพียง แต่ในเครื่องบินพลเรือนและทหาร ตัวอย่างเช่น บริษัท ย่อยของเธอจาก Bergen (นอร์เวย์) ซัพพลายมอเตอร์ขนาดกลางเพื่อสร้างกระแสไฟฟ้าในอุตสาหกรรมน้ำมันก๊าซและการเดินเรือ
นอกจากนี้กลุ่มยังให้บริการด้านวิศวกรรมเฉพาะด้านเช่นเดียวกับผลิตภัณฑ์และระบบรักษาความปลอดภัยที่สำคัญสำหรับโรงไฟฟ้านิวเคลียร์
ผลการแข่งขันครึ่งแรกของปี 2020 ที่ตีพิมพ์ในเดือนสิงหาคมสะท้อนผลกระทบเชิงลบของการระบาดของการระบาดของกิจกรรมการดำเนินงานและตัวชี้วัดทางการเงิน รายได้มีจำนวนมากถึง 5.8 พันล้านปอนด์ (7.9 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ) ซึ่งต่ำกว่าในช่วงเดียวกันของปีก่อน 26% การสูญเสียก่อนหักภาษีมีจำนวน 5.4 พันล้านปอนด์สเตอร์ลิง (หรือ 7.4 พันล้านดอลลาร์)
ในเดือนธันวาคม Rolls-Royce ออกรายงานทางการเงิน ผู้บริหารได้มุ่งเน้นไปที่การประหยัด 1 พันล้านปอนด์สเตอร์ลิง (หรือ 1.36 พันล้านดอลลาร์) สำหรับปี 2563 อย่างไรก็ตาม บริษัท มีแนวโน้มมากที่สุดเสร็จแล้วด้วย "สุทธิที่ค้างชำระจำนวน 1.5 ถึง 2.0 พันล้านปอนด์สเตอร์ลิงไม่รวมภาระผูกพันภายใต้สัญญาเช่าประมาณ 2.1 พันล้านปอนด์"
ผู้บริหารเชื่อว่าในปี 2022 จะสามารถสร้างสเตอร์ลิง 750 ล้านปอนด์ (หรือ 1.02 พันล้านดอลลาร์) ในรูปแบบของกระแสเงินสดฟรี อย่างไรก็ตามหากอุตสาหกรรมการบินจะหายเกินกว่าที่ควรคาดว่าการคาดการณ์อาจมองโลกในแง่ดีเกินไป
ผู้อำนวยการทั่วไป Warren East หมายเหตุ:
"เรามีความก้าวหน้าที่ดีในกรอบของโปรแกรมการปรับโครงสร้าง การรวมและการปรับโครงสร้างองค์กรในอุตสาหกรรมการบินพลเรือนอยู่ในการแกว่งเต็ม แพคเกจการเพิ่มทุนเดือนพฤศจิกายนของเราในปริมาณ 5 พันล้านปอนด์ได้รับการสนับสนุนอย่างดี เขายกระดับความมั่นคงของเราและเสริมสร้างความสมดุลของเรา ... เรายังคงก้าวต่อไปสู่ความสำเร็จของพลังงานที่ยั่งยืนและการก่อตัวของเศรษฐกิจที่มีการปล่อยก๊าซคาร์บอนเป็นศูนย์ "
แม้จะมีการล่มสลายของปี 2563 ในเดือนมกราคมหุ้น RR เริ่มมีความมั่นใจมาก บริษัท "ได้ลงนามในสัญญานวัตกรรมกับการให้บริการอวกาศของรัฐบริเตนใหญ่ซึ่งเป็นส่วนหนึ่งของการศึกษาการใช้พลังงานนิวเคลียร์เพื่อศึกษาพื้นที่"
นาซ่ายังพิจารณาศักยภาพของพลังงานนิวเคลียร์ในบริบทของการเดินทางในอวกาศเนื่องจากสามารถลดเวลาเที่ยวบินได้อย่างมีนัยสำคัญ
ในทศวรรษใหม่ Rolls-Royce สามารถขยายช่วงของผลิตภัณฑ์และบริการและเพิ่มรายได้เนื่องจากความพยายามเหล่านี้
สรุป
Rolls-Royce เป็นองค์ประกอบสำคัญของดัชนี FTSE 100 และ A & D ยักษ์ใหญ่ที่ได้รับการยอมรับจากโลก อย่างไรก็ตามในไตรมาสที่กำลังจะมาถึงสำหรับผู้ถือหุ้นจะอยู่ภายใต้คำถามใหญ่
ด้วยความจริงที่ว่าการขนส่งทางอากาศผู้โดยสารส่วนใหญ่เป็นอัมพาตโรลส์ - รอยซ์อาจไม่ได้รับการประกันจากความปั่นป่วนต่อไป เราพร้อมที่จะซื้อหุ้น RR ในกรณีที่มีการแก้ไข 5-7% ของระดับปัจจุบัน เราต้องการดูผลลัพธ์ของปีถัดไป (ซึ่งจะมาในอีกไม่กี่สัปดาห์ข้างหน้า) เพื่อชื่นชมความสำเร็จของ บริษัท ในการเสริมสร้างความสมดุลทางการเงิน
นักลงทุนที่ต้องการลงทุนในอุตสาหกรรมนี้ควรให้ความสนใจกับซีรี่ส์ ETF สิ่งเหล่านี้รวมถึง ETF Invesco Aerospace & Defense (NYSE: PPA) ISHARES U.S. ETF Aerospace & Defense (NYSE: ITA), SPDR® S & P Aerospace & Defense ETF (NYSE: XAR) และ Procure Space ETF (NYSE: UFO
หมายเหตุ: สินทรัพย์ที่พิจารณาในบทความนี้อาจไม่สามารถใช้ได้กับนักลงทุนในบางภูมิภาค ในกรณีนี้ปรึกษานายหน้าหรือที่ปรึกษาที่ได้รับการรับรองหรือที่ปรึกษาทางการเงินเพื่อช่วยเลือกเครื่องมือที่คล้ายกัน บทความนี้เป็นเกริ่นนำเป็นพิเศษ ก่อนที่จะยอมรับการแก้ปัญหาการลงทุนให้แน่ใจว่าได้ทำการวิเคราะห์เพิ่มเติม