Achiziționarea de acțiuni poate fi o contribuție alternativă bună la bancă dacă portofoliul constă din valori mobiliare fiabile pe care companiile produc plăți regulate. Principalul lucru este de a determina care acțiuni sunt cele mai mari dividende și le cumpără la timp.
Pe de altă parte, plățile de dividende nu sunt garantate. Dimensiunea lor în trecut indică doar indirect planurile conducerii companiei pentru viitor, iar politica dividendelor se poate schimba în orice moment.
Achiziționarea de acțiuni pentru a primi dividende
În piața de valori, există o strategie care deține investitorii dobândesc acțiuni ale companiilor care plătesc în mod regulat dividende. În Occident, de exemplu, în Statele Unite, există un astfel de concept ca dividende aristocrați - emitenți care plătesc 25 de ani. Și chiar împărați de dividende - 50 de ani, o întreagă generație.Numele acestor companii sunt bine cunoscute: Cel mai adesea acestea sunt cele mai mari corporații din lume: Coca-Cola, Black & Decker, Johnson & Johnson, 3m și așa mai departe. Poate că politica lor de dividende bazată pe îngrijirea investitorului este una dintre cheile succesului?
Politica de dividende a companiilor rusești
Companiile rusești dobândesc treptat faima în lume ca fiind destul de generoase non-dividende. Mai mult, acei investitori care investesc pe piața internă și externă, susțin adesea că emitenții occidentali sunt pentru creștere și plăți interne pentru dividende.
Într-adevăr, în Statele Unite, aproximativ 5% pe an sunt considerate venituri bune din acțiune, iar în Rusia acest indicator atinge adesea 10-11%. Dar, în același timp, nu trebuie să uitați că ratele de la depozitele bancare ale țărilor noastre diferă semnificativ. Potrivit dolarului american, ele nu sunt de obicei mai mari de 2-3%.
Și rus 6 și mai mult procent concurează cu nivelul prezis de inflație și în scăderea fără probleme a monedelor naționale.
Cât de des se pot dividende
De regulă, investitorii cumpără acțiuni cu dividende maxime pentru a primi în mod regulat venituri pasive. În acest caz, problema cât de des puteți primi bani.Trimestrial plătește Severstal, NLMK, MMK, Phosagro, Tatneft, Qiwi. O dată la șase luni - Akron, Lukoil, Gazprom, Novatek, Rosneft, Norilsk și alții. Restul sunt în majoritatea cazurilor o dată pe an. Așa că sa întâmplat. În timp ce vorbim doar despre faptul că mai des decât o dată pe an intenționează să plătească dividende TMK, Sberbank, Rosseti. Timpul va spune.
În alte țări, de exemplu, în Statele Unite, majoritatea companiilor plătesc dividende mai des decât o dată.
Cumpărați promoții, obțineți dividende și vindeți imediat
Bineînțeles, mulți investitori începători au o întrebare și dacă este imposibil să fie imediat cea mai inteligentă dintre participanții la piață, cumpărați valori mobiliare înainte de plățile de dividende, obțineți rapid venituri și stocuri pentru a le vinde pentru a-și vinde noul proprietar timp de trei luni, Șase luni și apoi și anul.
Desigur, nu funcționează atât de mult. Imediat după închiderea registrului, adică după aceea, este determinat în cele din urmă cine primește exact dividende de data aceasta, citatele se încadrează rapid. Pe ecranul sistemului de tranzacționare, se formează așa-numitul decalaj de dividend - o modificare a prețului acțiunilor cu un decalaj la deschiderea următoarei zile de tranzacționare.
Astfel, un investitor care a cumpărat acțiuni în ajunul, dividende, desigur, va primi. Dar lucrările sale vor vinde propria lor lucrare pentru preț, care va fi sub costul, pe care le-a cumpărat înainte de închiderea registrului și aproximativ dimensiunea acestor dividende.
Pro și dezavantaje ale plăților mari de dividende
După cum știm, proprietarii acțiunilor primesc un profit de două tipuri: nu numai sub forma dividendelor, ci și ca urmare a creșterii valorii cursului portofoliului de valori mobiliare. Este ușor să ghiciți că companiile cu creștere rapidă sunt rareori capabili să plătească dividende regulate și constant în creștere. Doar pentru că au unde este profitabil să investească fiecare bănuț. Și oportunitatea de a plăti bani mari este diferite firme, care continuă să meargă mult și ei exploatează ceea ce este creat deja.Nu este surprinzător, companiile de pe piața mondială, cum ar fi Tesla Motors sau Yandex în Rusia - dividende nu plătesc. Dar, în același timp, acestea generează suficient venit pentru investitori și semnificativ mai mari de 5 sau chiar 10% pe an.
Ceea ce este mai important, dividende sau creșterea citatelor
Din punctul de vedere al profesioniștilor, nu este atât de important, în ce formă investitorul va primi venituri, ca urmare a creșterii citatelor sau a dividendelor. Principalul lucru trebuie să vină de unde să profite de profituri. Aceasta este, în primul rând, este necesar ca produsele companiei să se dovedească a fi în cerere pe piață, vânzările sale au crescut. Și a existat un profit în echilibru, din care puteți plăti dividende, fie să investiți într-o creștere a cifrei de afaceri.
Pe de altă parte, dacă emitentul a decis să plătească încă investitori aici și acum, beneficiarul dividendelor are, de asemenea, ocazia - reinvestiți venitul în valori mobiliare ale aceleiași companii.
Pentru ce acțiuni sunt cele mai mari dividende din trecut
Printre companiile rusești, plățile de dividende sunt luate în considerare în sectorul petrolului și gazelor: Surgutneftegaz, Tatneft, Lukoil, veniturile pot fi de aproximativ 7-11% pe an. În metalurgie: MMK, Severstal, Norilskel, 11-13%. Comunicare, MTS, aproximativ 11%. Și în cele din urmă, cu amănuntul: lumea copiilor și m.Video - 6-11%.Acești emitenți sunt considerați cei mai generoși pentru a plăti dividende. Cu toate acestea, este imposibil să ne amintim încă o dată că trecutul nu este o garanție a viitorului, aceasta indică doar o anumită tendință.
Cele mai mari dividende care sunt analiști așteptați
Până în prezent, mulți analiști sunt de acord că cele mai mari dividende pot fi plătite pe acțiunile următoarelor companii.
Acțiuni preferate ale surguetneftegazului. Aceasta este o situație specială, deoarece, în conformitate cu Carta sa, compania ar trebui să trimită dividende la plăți pentru acțiuni preferate de 10% din profit. În același timp, în 2020 a existat o scădere a ratei de schimb Ruble, care a condus la profitul bilanțului companiei de reevaluarea valorilor valutare. Analiștii prezice plățile în valoare de 6-7 ruble pe acțiune, iar apoi randamentul dividendului ar trebui să fie de aproximativ 15-17%.
Norilsk Nichel este de așteptat să-și restabilească poziția în acest an după accidentul de la CHP-3. Opiniile analiștilor se deosebesc. Unii susțin că va fi posibilă obținerea de 1200-1450 de ruble pe acțiune, altele sunt semnificativ mai mari, în opinia lor, dividendele finale pot depăși 2.700 de ruble pe acțiune, iar apoi profitabilitatea va fi de 11,4 sau mai mult procente anuale.
NLMK declară planurile sale de a crește oțelul de la 12,2 la 14,2 milioane de tone în 2021. Experții susțin că dividendele ar trebui să crească la 24-25 de ruble pe acțiune, ceea ce va da un randament de peste 11,5% pe an.
MTS se distinge prin transparența politicii lor de dividende. Este exact cunoscut faptul că plățile companiei în valoare de 28 de ruble pe acțiune. Aceasta înseamnă că investitorii vor primi de la 8,7% pe an. Optimismul suplimentar pentru acționarii companiei dă speranță pentru rambursarea acțiunilor răscumpărate de Trezorerie. Adică venitul va fi distribuit în viitor printre numărul mai mic de proprietari.
Și la sfârșitul celei mai interesante opțiuni pentru investiții din punctul de vedere al unei noi tendințe în economie. Compania Enel Rusia, care a prezentat acționarilor săi o nouă strategie de dezvoltare pentru următorii ani. Compania a vândut GRES Reftinskaya, o centrală electrică de cărbune, pentru a se dezvolta în viitor în direcția utilizării surselor regenerabile de energie. Pentru perioada de tranziție, acționarii au promis plăți în valoare de 3 miliarde de ruble pe an. Acest lucru ar trebui să fie de 0,085 de ruble pe acțiune, sau, în cotațiile de astăzi, 9,4% pe an.